Tijdens het recente evenement Tokyo -evenement, Takeru KawashimaUitvoerend directeur van 01BOOSTER, bood waardevolle inzichten in het zich ontwikkelende startup -ecosysteem van Japan, met name het benadrukken van de kansen, trends, trends in bedrijfsinnovatie en verschuivingen in durfkapitaalstrategieën.
01BOOSTER investeert wereldwijd zonder strikte vereisten voor startups om onmiddellijk in Japan te opereren. Volgens Kawashima is, hoewel er geen verplichte voorwaarde is voor internationale startups om aanvankelijk een Japanse aanwezigheid te hebben, het lokaal opzetten van operaties sterk wordt aanbevolen vanwege de robuuste bedrijfsmarkt van Japan. Kawashima merkte op: “Japan blijft een sterke markt in bedrijfssoftware en overheidsuitgaven, wat aanzienlijke kansen biedt in vergelijking met andere Aziatische regio’s.”
Navigeren door het beleggingsproces
Investeren in Internationale startups vormt unieke uitdagingen, voornamelijk vanwege beperkte kennis van buitenlandse markten. Kawashima legde uit dat hoewel het fundamentele beleggingsproces de binnenlandse praktijken weerspiegelt, het begrijpen van overzeese markten moeilijk is. Bijgevolg worden, ondanks tal van kansen, veel investeringen overgeslagen vanwege onvoldoende marktinzichten. “We werken vaak samen met Europese durfkapitaalfondsen om deze kloof te overbruggen,” legde hij uit, wat het belang van lokale expertise in hun besluitvorming onderstreept.
Unieke kenmerken van de Japanse versnellermarkt
01BOOSTER wordt ongeveer 80 tot 90 versnellerprogramma’s uitgevoerd en selecteert tot nu toe ongeveer 900 startups. Interessant is dat minder dan 10% investering na het versnelling ontvangt. Kawashima benadrukte dit als uniek in Japan, in tegenstelling tot landen als Korea of Singapore, waar versnellers meestal aandeleninvesteringen omvatten.
Trends na het bonen van bedrijfsinnovatie
Het Japanse bedrijfsinnovatielandschap ondervond aanzienlijke verschuivingen na de pandemie. Pre-2020, open innovatie door versnellers was gangbaar. Post-CoVID, een stijging van de onderneming Capitals (CVC’s) hervormde het ecosysteem. Kawashima benadrukte: “CVC’s blijven groeien, met nieuwe om de paar maanden opduiken. Toch werken bedrijven steeds vaker samen met durfkapitalisten in plaats van investeringen onafhankelijk te beheren.”
Uitdagingen en kansen in het startup -ecosysteem van Japan
De Japanse durfkapitaalomgeving staat voor specifieke uitdagingen, vooral met betrekking tot liquiditeits- en exitstrategieën. Kawashima onthulde dat IPO’s historisch uitgangen domineren, maar erkende de krimpende IPO-waarderingen na de pandemie. Deze verandering vereist een verschuiving naar fusies en overnames (M&A), die niet bekend blijven bij veel Japanse ondernemingen. Hij beschreef dit als ‘een volwassenheidsprobleem’, wat de noodzaak benadrukt aan meer aanpassing aan alternatieve uitgangen.
Opkomende trends en diverse portefeuilles
Bij het bespreken van investeringstrends merkte Kawashima de voorzichtige maar groeiende interesse in generatief op AI. In tegenstelling tot de VS of Korea, waar aanzienlijke kapitaal in Genai stroomt, blijft Japan verkennend, met investeringen die ongeveer 20% van de totale risicokapitaalmarkt omvatten. “Japanse investeerders identificeren nog steeds winnende strategieën in Genai,” legde Kawashima uit.
01BOOSTER diversifieert zijn investeringen voorbij de traditionele sectoren, onderzoekt actief kansen in bouwtechnologie, diepe technologie, farmaceutische producten en content IP gerelateerd aan animatie – capitalisering van de unieke sterke punten van Japan.
Kawashima heeft een voorbeeld van aankomende versnellerprogramma’s bekeken, met vermelding van initiatieven gericht op energie-innovatie, B2B-versnelling en door de overheid gesteunde programma’s om internationale startups aan te trekken. Deze programma’s beloven uitgebreide ondersteuning, waaronder financiering en operationele hulp voor marktinvoer.
Kawashima concludeerde door het enthousiasme voor toekomstige samenwerking uit te drukken, waardoor de rol van 01Booster bij het verbinden van internationale innovatie met het robuuste potentieel van de Japanse markt is verbonden.
